COM7 — วิเคราะห์หุ้น

🏪 โครงสร้างธุรกิจ

🖥️ สินค้า IT & คอมพิวเตอร์

คอมพิวเตอร์ โน้ตบุ๊ก อุปกรณ์ IT สำนักงาน

สัดส่วน

~65%

แบรนด์

Lenovo, Dell, HP, Apple

📱 มือถือ & แกดเจ็ต

สมาร์ทโฟน แท็บเล็ต อุปกรณ์เสริม

สัดส่วน

~25%

แบรนด์

iPhone, Samsung, Xiaomi

🔋 บริการซ่อม & ประกัน

ศูนย์บริการซ่อม Gadget, ประกันอุปกรณ์, บริการทางการเงิน (มือถือ)

สัดส่วน

~5%

หมายเหตุ

เพิ่มเติมรายได้

🚗 EV & สินค้าใหม่

รถยนต์ไฟฟ้า ศูนย์บริการ EV, โซลาร์เซลล์, อาหารสัตว์เลี้ยง

สัดส่วน

~5%

หมายเหตุ

Diversify ธุรกิจ

📦 รายได้แยกตามไตรมาส

Q1/2569 (มี.ค. 2026) ฿23.51B

รายได้ ฿23.51B | กำไร ฿1.23B (+25% YoY)

📊 รายได้สูงสุดในรอบ 5 ไตรมาส — Work from Home + สินค้าใหม่ขยายตัว

Q4/2568 (ธ.ค. 2025) ฿26.44B

รายได้ ฿26.44B | กำไร ฿1.21B

🎄 ไตรมาส high season (Q4) — รายได้สูงสุดปี 2568

Q3/2568 (ก.ย. 2025) ฿19.20B

รายได้ ฿19.20B | กำไร ฿0.87B

ปิดไตรมาสต่ำสุด — ช่วง low season

Q2/2568 (มิ.ย. 2025) ฿20.71B

รายได้ ฿20.71B | กำไร ฿1.00B

กำไรฟื้นตัว — ค่าใช้จ่ายควบคุมได้ดี

Q1/2568 (มี.ค. 2025) ฿20.90B

รายได้ ฿20.90B | กำไร ฿0.98B

เริ่มต้นปี 2568 — รายได้ทรงตัว

🎯 Valuation

P/E (TTM)

14.4x

Forward P/E

12.8x

EPS (TTM)

฿1.81

Forward EPS

฿2.03

P/B

5.8x

PEG Ratio

0.9x

ราคาเป้าหมาย

฿30.00

Upside จากราคาปัจจุบัน

+15.4%

Market Cap

฿61.3B

รายได้ (TTM)

฿89.9B

P/S

0.68x

EV/EBITDA

11.8x

📊 ความแข็งแกร่งทางการเงิน

Net Margin

5.2%

ROE (ประมาณ)

~25%

ROA (ประมาณ)

~10%

Gross Margin

~16-18%

Operating Margin

6.3%

Net Profit (Q1/69)

฿1.23B

📈 EPS ไตรมาส (บาท/หุ้น)

0.52

Q1/69

0.43

Q2/68

0.37

Q3/68

0.42

Q4/68

0.52

Q1/69 ▲

💰 ฐานะทางการเงิน

เงินสด

฿3.0B

หนี้สินรวม

฿12.0B

Net Debt

฿7.6B

D/E Ratio

~110%

FCF (Free Cash Flow)

฿4.8B

Tangible Book Value

฿10.1B

Capital Expenditure

฿-1.27B

Working Capital

฿3.4B

✅ คำแนะนำ Analyst

🟢 BUY — ราคาเป้าหมาย ฿30.00

Upside +15.4% + Div Yield 4.23% = Total Return ~20%

1

8

🟢 Strong Buy: 1 | Buy: 8 | Hold: 0 | Sell: 0 | Strong Sell: 0 รวม 9 Analyst

✅ จุดเด่น | ⚠️ ความเสี่ยง

🏆 ผู้นำ IT Retail อันดับ 1 ในไทย — ส่วนแบ่งการตลาดสูง
📈 กำไร Q1/69 โต +25% YoY — ฟื้นตัวชัดเจน
💰 FCF สูง ฿4.8B — กระแสเงินสดแข็งแกร่ง
📊 Forward P/E 12.8x — ถูกกว่า P/E TTM 14.4x (ต้องโต)
💵 Div Yield 4.23% — จ่ายปันผลสม่ำเสมอ
🔋 ขยายธุรกิจ EV + โซลาร์ — หนี้ยังควบคุมได้
🏠 Work from Home แนวโน้มต่อเนื่อง — ขับเคลื่อนยอดขาย

⚠️ ความเสี่ยง

💳 D/E 110% — หนี้ค่อนข้างสูง ต้องติดตาม
📉 รายได้ Q3/68 ลด — ต้องซีซันนอลสูง
🏬 การแข่งขันสูง — JD, Shopee, Lazada แข่งขันราคา
📱 ราคามือถือผันผวน — ขึ้นอยู่กับ brand ที่ได้รับ
🛒 ธุรกิจใหม่ (EV, โซลาร์) — ยังไม่มีน้ำหนักมาก
📊 P/B 5.8x — สูงกว่าค่าเฉลี่ย sector

📰 ข่าวล่าสุด

หุ้น COM7 ควบรวมธุรกิจ IT ใหญ่ — ดึงดูดนักลงทุนหลังผลประกอบการล่าสุด (AD HOC NEWS, พ.ค. 2026)

AD HOC NEWS · พฤษภาคม 2026

COM7 อัพเดตนักลงทุนหลังผลประกอบการไตรมาสล่าสุด — ธุรกิจ IT ขยายตัวต่อเนื่อง (AD HOC NEWS, พ.ค. 2026)

AD HOC NEWS · พฤษภาคม 2026

9 หุ้นสินค้าไอทีบวกยกแผง COM7 พุ่งนำกลุ่ม 4.17% — โบรกเผย Work from Home + สินค้าใหม่หนุน (Bangkok BizNews, มี.ค. 2026)

Bangkok BizNews · มีนาคม 2026

SET50 Index Overview — COM7 ยังคงเป็นหุ้นในดัชนี SET50 (SET, เม.ย. 2026)

SET · เมษายน 2026

หุ้น COM7 พร้อมฟื้นตัว — ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ลดลง + ราคาน้ำมันลด (kaohoon, มี.ค. 2026)

kaohoon international · มีนาคม 2026

🖥️ COM7 — Com7 Public Company Limited

⚠️ ความเสี่ยง